人工智能 (AI) 技术的突破正在改变各个行业。来自英伟达等巨头科技公司的创新为新兴企业打开了抓住巨大市场机遇的大门。
BigBear.ai (NYSE: BBAI) 和 SoundHound AI (NASDAQ: SOUN) 是两家利用独特 AI 驱动的应用程序争取长期增长的中小型公司。让我们探讨一下哪只股票可能更适合您的投资组合。
BigBear.ai 的优势
BigBear.ai 正在将一系列专有的机器学习和计算机视觉技术开发成一个 AI 驱动的分析工具平台。
涵盖网络安全、供应链和物流以及自动系统的解决方案已在政府和商业市场取得成功。该公司先进的面部识别和基于图像的威胁检测在全球各大机场中使用。BigBear.ai 还将美国国防部列为其 ConductorOS 平台的客户。
最终，BigBear.ai 作为一项投资的吸引力在于该公司可能在其 AI 专有领域的领先地位。
另一方面，经营和财务业绩因低于预期的增长势头而受到损害。在第二季度（截至 6 月 30 日），BigBear.ai 的 4000 万美元收入仅同比增长 3.4%，受某些大合同时机的拖累。
另一个挑战是盈利能力仍然难以实现。该公司报告第二季度调整后息税折旧摊销前利润 (EBITDA) 为亏损 370 万美元，较去年同期的亏损 320 万美元进一步扩大。此外，BigBear.ai 的净债务超过 1.34 亿美元，且近期内没有明确的路径来产生自由现金流。
这些关键数据并不理想，但对于投资者而言，前景中仍然有足够的利好因素可以保持对该股票的乐观态度。有利的是，第二季度收入较第一季度环比增长 20%，而管理层预计 2023 年全年收入将增长约 11%，并努力在未来提高利润率。
我个人最喜欢 BigBear.ai 的一点是它在科技前沿领域对 AI 的纯粹关注。该股票的交易价格仅为其 2024 年收入指引的前瞻性市销率 (P/S) 的 2 倍。这一适度水平反映了与收益趋势不佳相关的风险，如果该公司开始产生更强劲、更盈利的增长，这可能会被证明是一笔便宜的交易。
SoundHound AI 的优势
SoundHound AI 已成为会话人工智能领域的领导者，使用语音激活应用程序为人机交互提供便利。该公司业务的核心是将该技术集成到汽车制造商的车辆语音命令和生成式 AI 中。
该公司还扩张到了餐饮服务行业，包括快速餐饮店越来越多采用的 AI 语音支付界面。今年早些时候，SoundHound 收购了企业 AI 软件专家 Amelia，以加速该公司的客户服务解决方案，例如虚拟呼叫中心自动化。事实上，该公司的强项在于其多样化的颠覆性产品组合。
与 BigBear.Ai 相比，SoundHound AI 的趋势令人印象深刻得多。该公司报告第二季度（截至 6 月 30 日）收入增长 54%，管理层将其归因于其主要行业强劲的客户增长。
该公司预计 2024 年收入将增长约 77%，最初预测 2025 年收入为 1.5 亿美元，这意味着明年增长率将达到更强劲的 88%。
同时，投资者要为 SoundHound AI 的股票支付高昂溢价，因为它仍未盈利。该公司報告第二季 EBITDA 为负 1300 万美元，且預計未来可预见的未来仍会持续出现负自由现金流。在这种情况下，该股票以前瞻性市销率交易，其全年收入预测为 20 倍，而基于 2025 年收入估计，该市销率仅略微收窄至 11 倍。
市场似乎已经计入了未来十年的增长空间，虽然这基于机遇是合理的，但也造成了很高的期望。这种微妙的平衡增加了 SoundHound AI 投资者必须考虑的风险。
更好的选择：SoundHound AI
BigBear.ai 和 SoundHound AI 都值得关注，它们都可能处于转型增长初期。考虑到这两家小型公司的投机性，并预计会波动，我认为 SoundHound AI 是当今更好的股票选择。该公司更强的增长前景证明了其高估值的合理性。
对于拥有长期投资期限的投资者来说，在多元化的投资组合中持有 SoundHound AI 股票可能是一种不错的选择。
在您购买 SoundHound AI 股票之前，请考虑这一点：The Motley Fool 股票顾问分析师团队刚刚确定了他们认为的 10 只最适合投资者现在购买的股票……而 SoundHound AI 不在其中。这 10 只股票在未来几年可能会产生巨额回报。想想英伟达在 2005 年 4 月 15 日进入这份名单时……如果您当时按照我们的建议投资 1000 美元，到目前为止您将拥有 765,523 美元！*
